锚索价格 炸裂！盛研报引爆 光模块需求或预期(附表格)

周五(1月30日)CPO观点大涨，杰普特20CM涨停，炬光科技、太辰光涨10锚索价格，长飞光纤、亨通光电等多股涨停。

近期，外洋理和考试算力需求昌盛，亚马逊云和谷歌云双双加价。理侧，MoltBot(原ClawdBot)、ClaudeCode等Agent居品加快落地，关于云蓄意资源的需求权贵增多，2026年年头以来Token调用量照旧一语气2—3周速增长。考试侧，Grok-5、Veo4等模子仍然在合手续迭代，工业界合手续探索Scaling上限，从而撑合手考试算力需求。

盛研报：上调光模块需求

盛近日的份研报上调了光模块需求预测。盛这份研报浮现锚索价格，该机构新了众人光模块市集范围预测，并上调 2026-28 年预估数据。此前在众人奇迹器预测叙述中，盛已将 2026/27 年 AI 奇迹器隐含的 AI 芯片数目上调 14/22，同期将 ASIC 浸透率上调至 2027 年预估 50(此前为 45)。这治疗反应出 AI 基础圭臬周期合手续进，且芯片平台日益多元化，两者均对光模块需求变成利好。

盛研报暗示，基于 AI 奇迹器预测新、不同机型收鸠合构的绝顶拆解，以及光模块供应商较 ODM AI 奇迹器请托时辰提前个季度的治疗，盛权衡 2026/27 年众人光模块价值范围将分歧提高 43/46，钢绞线厂家其中 800G/1.6T 光模块出货量将增至 3800 万 / 1400 万只(此前预估为 3600 万 / 500 万只)。盛对众人光模块需求保合手乐不雅，权衡 2026-28 年 800G 及以上光模块出货量将以 34 的复年增长率增长，2028 年达 9400 万只。

融资客吸筹这些票

东金钱Choice数据浮现，光模块指数自客岁11月24日阶段见底以来，融资客筹了批关系个股，新易盛排行，融资净买入58亿元；中际旭创排行二，融资净买入44亿元。

长芯博创、焰火通讯、联特科技、兆驰股份、电器、华工科技、光库科技、云南锗业、罗博特科等个股融资净买额在15亿元至5亿元之间不等。

从产业领悟看，多上市公司已在CPO域获得本色冲破。长电科技基于XDFOI®多维异质异构封装工艺平台的硅光引擎居品已完成客户样品请托；致尚科技的MPC居品为新兴板载及共封装应用提供密度光畅达责罚案；罗博特科旗下ficonTEC已与产业链伙伴作成就集成光互连责罚案，聚焦CPO与SiPh技巧大范围制造需求。

中瓷电子看成端陶瓷封装基座龙头，在2025年12月19日机构调研中暗示，公司看成国表里光模块公司的中枢陶瓷居品(陶瓷外壳&基板)供应商，现在在手订单足够，产能运用简洁督察在较水平，通过制品率提高，产能也在合手续开释。权衡关系居品2026年将处于合手续放量阶段，公司已左证市集需求积扩产，以得志市集需求全力保险订单请托。现在CPO用陶瓷基板处于研发阶段，权衡三年内量产，电子陶瓷价值量权衡在亿元以上范围。

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